Dlaczego możesz potrzebować ubezpieczenia na odpowiedzialność powierniczą

Powiernice planów świadczeń pracowniczych-w tym dla małych firm-są potencjalnie podlegającym procesom, które twierdzą, że źle lub niewłaściwie zarządzali tymi planami.Takie roszczenia mogą zostać złożone przez niezadowolonych uczestników planu lub ich beneficjentów. W uznaniu tego pracodawcy mogą chronić siebie i innych powierników planu, kupując ubezpieczenie od odpowiedzialności powierniczej.

Obowiązki wynikające z ERISA

Planu świadczeń powiernice podlegają ustawie o bezpieczeństwie pracowników o nazwie Pracownicy (ERISA). Uchwycony w 1974 r., ERISA ustanawia minimalne standardy na emeryturę i plany zdrowotne oferowane przez prywatnych pracodawców.Prawo utrzymuje powierniki do bardzo wysokiego standardu, co czyni je osobiście odpowiedzialnymi za swoje działania. Oznacza to, że ich aktywa osobiste mogą być wykorzystywane do płacenia odszkodowań przyznanych wnioskodawcom. 

ERISA wymaga, aby każdy plan świadczeń ma co najmniej jednego powiernika, który musi zostać zidentyfikowany w planie z imienia lub pozycji.

ERISA dotyczy każdego planu, który spełnia definicję prawu planu świadczeń pracowniczych. Termin ten obejmuje plany opieki pracowniczej, takie jak plany medyczne, dentystyczne i niepełnosprawne, oraz elastyczne rachunki wydatków (FSA). Obejmuje również plany emerytalne, takie jak 401 (k), plany zakupu emerytury i zapasów. ERISA nie ma zastosowania do grup grupowych ustanowionych przez kościoły lub podmioty rządowe lub do planów wymaganych przez prawo, takie jak plany wynagrodzeń pracowników i bezrobocia.

Kto jest powiernikiem?

ERISA szczegółowo określa słowo „powiernik”. Zasadniczo powiernik to każdy, kto ma uznaniowe (decyzyjne) władzę w sprawie zarządzania, administracji lub jego aktywów. Zazwyczaj wszystkie następujące role kwalifikują się jako powiernicy: sponsor planu (pracodawca), powiernik planu, administrator planu, dyrektorzy i funkcjonariusze firmy oraz wewnętrzny komitet inwestycyjny firmy.

Jeśli praca danej osoby polega na pracy z świadczeniami pracowniczymi, niekoniecznie czyni z nich powierniczy. Pracownicy, którzy pełnią rutynowe funkcje administracyjne, nie są również powiernikami. Przykładami tego rodzaju stanowisk są pracownicy, którzy utrzymują rejestry zatrudnienia, obliczają świadczenia lub określają kwalifikowalność do świadczeń na podstawie istniejących zasad.

Powiernik nie może zwolnić się z odpowiedzialności poprzez przekazanie swoich obowiązków komuś innemu, jak zewnętrzny administrator.

Podobnie pracodawca niekoniecznie działa jako powiernik przy podejmowaniu decyzji związanych z korzyścią. Na przykład pracodawca nie jest uważany za powiernika przy podejmowaniu decyzji o tym, czy zaoferować plan, jakie korzyści należy uwzględnić, czy też zmienić lub zakończyć plan. Są to decyzje biznesowe; Nie powiernik. Jednak pracodawca może stać się powiernikiem przy wdrażaniu tych decyzji w imieniu planu.

Przykłady pokrycia roszczeń

Zdobycie ubezpieczenia od odpowiedzialności cywilnej dla osób w Twojej firmie, które go potrzebują, może być mądrym ruchem finansowym. Oto kilka przykładów możliwych rodzajów kosztownych, czasochłonnych roszczeń, które są objęte ubezpieczeniem powierniczym:

• Firma zatrudnia zewnętrznego kierownika inwestycji do podejmowania decyzji inwestycyjnych w imieniu planu spółki 401 (k). Menedżer inwestuje fundusze w program Ponzi, a pieniądze są tracone. Uczestnicy planu pozwają pracodawcy za zatrudnienie nieuczciwego menedżera i nie monitorowanie go.
• Firma oferuje plan świadczeń i przechowuje związane z tym poufne dane pracowników, takie jak numery ubezpieczenia społecznego, w swoim systemie komputerowym.System jest zhakowany, a pracownicy pozwają działalność za naruszenie obowiązków powierniczych.
• Pracodawca oferuje pracownikom świadczenia ubezpieczenia zdrowotne za pośrednictwem firmy ubezpieczeniowej. Pracownik składa dokumenty, aby dodać swoje nowonarodzone dziecko do planu, ale pracodawca zaniedbuje powiadomienie ubezpieczyciela. Kiedy ubezpieczyciel zdrowia później odmawia pokrycia wydatków medycznych poniesionych przez dziecko, pracownik domaga się, aby pracodawca zapłacił rachunki.

Ochrona odpowiedzialności powierniczej

Firma dowolnej wielkości, która oferuje świadczenia pracownicze, powinna rozważyć zakup ubezpieczenia od odpowiedzialności cywilnej; To zasięg jest szeroko dostępny. Przykładami polityk odpowiedzialności powierniczej są oferowane przez Hartford, Travellers i Beazley. Hartford i podróżnicy są dużymi ubezpieczycielami multiline, a Beazley jest specjalistycznym przewoźnikiem.

Polityka odpowiedzialności powierniczej są wykonane przez roszczenia, co oznacza, że ​​obejmują one roszczenia złożone w okresie polityki. Obejmują roszczenia złożone przeciwko powiernikom Planowi o naruszeniu ich zobowiązań powierniczych w zarządzaniu lub administracji planu świadczeń pracowniczych. Zasady zazwyczaj obejmują działania podobne do tych wymienionych poniżej:

• Bezbronne zaprzeczenie korzyści
• Wprowadzanie niewłaściwych zmian w planie świadczeń
• Popełnianie błędów w zarządzaniu planem świadczeń
• Udzielanie niewłaściwej porady lub doradcy
• Niedbał wybór zewnętrznych dostawców usług lub brak nadzoru ich działań
• Niedbałe inwestycje aktywów planu
• Konflikty interesów, takie jak udzielanie porad, które przynosi korzyści, a nie uczestnik planu

Należy pamiętać, że ubezpieczenie od odpowiedzialności cywilnej nie obejmuje przestępstw ani innych aktów umyślnych wykroczeń, takich jak defraudacja.

Niektóre z tych zasad obejmują ograniczoną liczbę ubezpieczeń (takich jak 100 000 USD) za opłaty i koszty obrony prawnej wypłacone w ramach programu rozliczeniowego sponsorowanego przez rząd. Programy rozliczeniowe umożliwiają pracodawcom uniknięcie kosztownych sporów poprzez rozliczenie roszczeń poza sądem.

Podczas gdy polityki odpowiedzialności powierniczej obejmują koszty obrony roszczeń, koszty obrony prawnej podlegają limicie. Ponadto zasady często obejmują odliczenie, które mogą mieć zastosowanie zarówno do szkód, jak i kosztów obrony.

Odpowiedzialność powiernicza może być zakupiona samodzielnie lub w ramach polityki pakietu odpowiedzialności za zarządzanie.

Ile to może kosztować?

Większość firm ubezpieczeniowych, które oferują ochronę odpowiedzialności powierniczej, nie publikuje cen na swoich stronach internetowych. Niemniej jednak właściciele firm mogą oszacować swoje koszty ubezpieczenia za pomocą danych dostarczonych przez Encoker, internetowy pośrednica ubezpieczeniowy. Embler wskazuje, że roczne składki na odpowiedzialność powiernicze wynoszą zwykle od 500 do 2 500 USD w zależności od konkretnych potrzeb firmy. 

Powiernik vs. Zakres EBL

Większość zasad dotyczących odpowiedzialności powierniczej automatycznie obejmuje ubezpieczenie świadczeń pracowniczych (EBL). Ubezpieczenie EBL obejmuje roszczenia wynikające z błędów w rutynowych obowiązkach administracyjnych, takich jak rejestracja uczestników planu i dodawanie lub usuwanie beneficjentów. Ubezpieczenie EBL może być zapewnione niezależnie od odpowiedzialności powierniczej poprzez poparcie do ogólnej polityki odpowiedzialności. W ten sposób ubezpieczenie EBL szczególnie wyklucza odpowiedzialność wynikającą z ERISA.

Kluczowe wyniki

Jeśli oferujesz świadczenia pracownicze, administrator planu świadczeń, kierownik ds. Inwestycji, własnych dyrektorów firmy, dyrektorów i niektórych innych w Twojej firmie mogą kwalifikować się jako powiernice w ramach ERISA. Fiduciaries mają bardzo wysoki standard postępowania i są osobiście odpowiedzialni za swoje błędy.

Możesz chronić swoją firmę przed drogowymi procesami związanymi z świadczeniami, kupując ubezpieczenie od odpowiedzialności powierniczej.